Пять перспективных акций нефтегазового сектора в 2024 году

В этом году нефтегазовые компании чувствуют себя вполне уверенно, несмотря на снижение цены на нефть марки Brent до $80-85 за баррель после некоторой стабилизации конфликта на Ближнем Востоке. Эксперты отмечают, что интерес к российским нефтяникам поддерживает дивидендный сезон, американские нефтяные компании выигрывают от действий ОПЕК+, а китайские - уже опередили рынок.

Аналитики «Финама» провели исследование мирового нефтегазового сектора и дали рекомендации.

Ситуация на мировом рынке благоприятна для российских нефтяников. Несмотря на то, что скидка на отечественную нефть марки Urals выросла до $16-17 за баррель из-за ужесточения санкций, спрос на российское «черное золото» со стороны Индии и Китая по-прежнему высок, а перевозка нефти остается крайне прибыльной. Как отмечают эксперты, в апреле рублевая цена Urals достигла максимума с октября - 6,7 тыс. рублей за баррель.



«Роснефть» - крупнейшая в России и вторая в мире нефтегазовая компания по объемам добычи. По мнению аналитиков «Финама», она больше других отечественных нефтяников выигрывает от роста рублевых цен на «черное золото».

Компания развивает масштабный проект «Восток Ойл», позволяющий при необходимости поставлять нефть как на Запад, так и на Восток. «Восток Ойл» позволит «Роснефти» наращивать добычу в будущем, выделяя ее среди остальных российских нефтяников. Как ожидается, добыча на проекте начнется уже в этом году, а к 2030 году достигнет 2-2,3 млн барр./сутки.

Как отмечают эксперты, акции «Роснефти» отстали от сектора из-за небольших дивидендов. По оценке аналитиков «Финама», дивидендные выплаты за 2023 год составят 29 рублей на акцию и принесут 5% доходности. За первое полугодие 2024-го они могут вырасти до 36 рублей на акцию и принести уже 6,2% доходности.

Аналитики «Финама» рекомендуют «Покупать» акции «Роснефти» с целевой ценой 669,7 рублей и потенциалом роста 14,7%. С учетом дивидендов потенциал роста составит 25,8% за 12 месяцев.

Цены на газ нормализировались в Европе и близки к $300 за тыс. кубометров.

«НОВАТЭК» - крупнейший производитель природного газа в России. У компании несколько больших проектов, от которых и зависит дальнейший рост производства СПГ.

В настоящее время главным проектом «НОВАТЭКа» остается «Ямал СПГ», объем производства на котором в 2023 году составил около 20 млн т. Однако компания продолжает развивать проект «Арктик СПГ-2», который должен состоять из трех линий по 6,6 млн т каждая. Первую из них должны были запустить в прошлом году, но запуск отложили из-за проблем с нехваткой танкеров, которые не поставили из Кореи из-за санкций. По мнению аналитиков «Финама», проект могут запустить уже в этом году. Кроме того, в планах «НОВАТЭКа» по-прежнему запуск проектов «Мурманский СПГ» и «Обский СПГ».

По оценке аналитиков «Финама» несмотря на санкции «НОВАТЭК» может нарастить производство СПГ почти в 3 раза к 2030 году - до 60 млн т в год.

Аналитики «Финама» рекомендуют «Покупать» акции «НОВАТЭКа» с целевой ценой 1 552 рублей и потенциалом роста 25,9%.

Американским нефтяникам сыграли на руку и ближневосточный конфликт, и действия ОПЕК+. Некоторые акции еще отстают от сектора и имеют хорошие перспективы.

Chevron - одна из крупнейших нефтегазовых компаний в мире. В 2023 году она объявила о покупке сланцевого нефтедобытчика Hess, но из-за сопротивления основного конкурента Exxon Mobil сделка задержалась. Как ожидают эксперты, она состоится уже в ближайшие кварталы. Покупка Hess позволит Chevron получить 30% в перспективном проекте в Гайане в Южной Америке. В этом регионе уже работает Exxon Mobil.

В январе 2024-го компания повысила квартальный дивиденд на 8% до $1,63 за акцию, что принесет 4,1% доходности за год. Кроме того, Chevron проводит обратный выкуп акций на $17,5 млрд в год. За 12 месяцев доходность от дивидендов и обратного выкупа может составить 9,9%.

Аналитики «Финама» рекомендуют «Покупать» акции Chevron с целевой ценой $192,6 и потенциалом роста 19,9%.

Schlumberger - крупнейшая в мире нефтесервисная компания. Как ожидается, инвестиции в нефтедобычу и разведку продолжат расти, поскольку в последние годы в секторе наметился переход на нетрадиционные запасы, которые являются более дорогими для разработки.

Руководство Schlumberger прогнозирует, что выручка компании увеличится на 14-16% в этом году. Кроме того, планы менеджмента предполагают выплату $7 млрд в виде дивидендов и обратного выкупа акций в 2024–2025 годах, что принесет доходность 10,4% за два года. Это хороший показатель для нефтесервисного сектора.

Аналитики «Финама» рекомендуют «Покупать» акции Schlumberger с целевой ценой $63,8 и потенциалом роста 34,1%.

В Китае растет спрос на нефть, но в то же время высокие мировые цены на «черное золото» сдерживают рост китайского нефтесервисного сектора, поскольку цены в нем регулируются государством.

China Chemical & Petroleum Corporation (более известная как Sinopec) - крупнейшая китайская компания по нефтепереработке и розничной реализации.

По прогнозу аналитиков «Финама», благодаря планам по увеличению производства нефтепродуктов на 2% в этом году, Sinopec может увеличить прибыль на 12% до 67,9 млрд юаней. По итогам 2024 года дивиденды компании могут составить 0,41 гонконгских доллара и принести 8,7% доходности.

Аналитики «Финама» рекомендуют «Покупать» акции Sinopec с целевой ценой 5,1 гонконгских доллара и потенциалом роста 9%. С учетом дивидендов потенциал роста составит 17,7%.

Хотите больше прибыльных вариантов от экспертов? Подберите себе актуальную инвестиционную стратегию с идеальным балансом между риском и ожидаемой доходностью с уникальными продуктами от «Финама».

*Сообщение носит информационный характер, не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией или предложением приобрести упомянутые ценные бумаги. Приобретение иностранных ценных бумаг связано с дополнительными рисками